שנת 2024 מביאה עימה רוח חדשה לשוק ההון המקומי והעולמי. המשקיעים הישראלים מוצאים עצמם בלב מערבולת גלובלית, בה שינויי הריבית, ההתפתחויות הטכנולוגיות והאי-ודאות הגיאופוליטית משפיעים על כל החלטה פיננסית. בפוסט זה נבחן מהן המגמות המרכזיות שכדאי לשים אליהן לב, אילו סיכונים והזדמנויות טמונות בהן, וכיצד תבחרו את האפיק הנכון להשקעה.
המגמה הבולטת: השקעות בטכנולוגיה ישראלית
בשנים האחרונות ישראל ביססה את מעמדה כסטארט-אפ ניישן, והמגמה הזו צפויה להתחזק ב-2024. יותר ויותר חברות ישראליות בתחום הבינה המלאכותית, הסייבר, הפינטק והבריאות הדיגיטלית מגיעות לבורסה בת"א ולשוקי העולם, ומציעות פוטנציאל לצמיחה מואצת. לצד זאת, הקרנות והמשקיעים הפרטיים מחפשים לאתר את ה'יוניקורן' הבא לפני כולם. גם גופי הפנסיה וההשקעה המוסדיים מעמיקים את החשיפה לענף ההייטק המקומי.
מדיניות ריבית גלובלית וניהול סיכונים
החלטות הריבית של בנק ישראל והפד האמריקאי ימשיכו לשחק תפקיד קריטי. העלאות ו/או הורדות ריבית ישפיעו ישירות על שוק האג"ח, על שער החליפין של השקל, ואפילו על שוקי הנדל"ן המקומיים. המשקיע הישראלי צריך להיות דרוך לשינויים ולהעדיף פיזור בתיק ההשקעות – שיכול לכלול מניות, אג"ח, נדל"ן, מט"ח ועוד. על רקע חוסר הוודאות, גובר הצורך בכלים מתקדמים לניהול סיכונים והשקעות בסקטורים יציבים, כמו תשתיות ואנרגיה ירוקה.
בורסת ת"א – יותר הנפקות ויותר עניין בינלאומי
2023 הייתה שנה מצוינת להנפקות חדשות ולצרף חברות טכנולוגיה, ו-2024 מסתמנת כהמשך ישיר. המשקיעים המקומיים נהנים מגישה לחברות הצומחות ביותר במשק באמצעות זירת המסחר המקומית. בד בבד, משקיעים בינלאומיים מגלים עניין הולך וגובר בישראל, והבורסה משיקה מסלולים וחדשנות פיננסית כדי למשוך הון זר, לרבות קרנות סל חדשניות ומוצרים עוקבי מדדים ייחודיים.
התחזקות הסקטור הירוק והחם – ESG והאנרגיה המתחדשת
תחום ה-ESG – השקעות שמקדמות אחריות סביבתית, חברתית ותאגידית – תופס תאוצה גם בישראל. משקיעים פרטיים ומוסדיים בוחנים יותר מתמיד את הפוטנציאל הטמון בחברות אנרגיה מתחדשת, תחבורה חכמה וחברות שפועלות לקידום יעדים ירוקים. רגולציה מחייבת ותשומת לב ציבורית מגבירות את הרצון להשקיע באפיקים אלה. ב-2024 נראה גידול במספר הקרנות הייעודיות בישראל, עם דגש על מניות ירוקות וקרנות מחקות מדדי קיימות.
השפעות גיאופוליטיות: כיצד נוצרים איומים והזדמנויות?
האיומים האזוריים וחוסר היציבות הפוליטית בישראל עלולים להוביל לתנודתיות בשוק ההון המקומי. עם זאת, היסטורית, שוק ההון בישראל הוכיח חוסן ואף צמיחה בעקבות משברים. המשקיעים שמתרכזים לטווח ארוך ומבצעים פיזור נכון מצליחים לרוב למזער הפסדים ולמקסם רווחים, גם בעיתות משבר.
ולסיכום – ב-2024 כדאי לכל משקיע ישראלי לעקוב מקרוב אחרי השינויים, לבחור אפיקי השקעה מתוך מודעות לסיכונים, לבצע פיזור רחב בין סקטורים, לשים לב להזדמנויות בתחום הטכנולוגיה והאנרגיה הירוקה, ולהיעזר ביועצים פיננסיים מקצועיים. העולם ממשיך להשתנות – השאלה היא האם תיק ההשקעות שלכם מוכן לכך?